Aktif 6,346.1M · materialite eşiği 31.7M ·
açıklama tarihi 2026-10-28 · 1 güçlü yön / 0 kritik / 3 dikkat / 1 bilgi
🟢 Güçlü Yönler
🟢 güçlüNet nakit pozisyonu
Likit varlığı (550.4M) finansal borcundan (1.4M) fazla — net 549.0M nakit
Nakit ve finansal yatırımlar toplam finansal borcu karşılıyor — düşük finansal risk.
Dikkat Noktaları
🟠 dikkatİşletme nakit akışı negatif
Esas faaliyet bu çeyrekte nakit üretmedi (-77.5M)
Aktife oranı 1.2%.
🟠 dikkatİşletme sermayesi emişi
İşletme sermayesi bu çeyrekte -115.6M nakit bağladı
🟠 dikkatParasal pozisyon kaybı kârın büyük bölümünü karşılıyor
Net parasal pozisyon kaybı 37.9M — vergi öncesi kârın %111'i kadar
Kalem hariç vergi öncesi sonuç 72.0M olurdu.
TMS-29 enflasyon muhasebesinin sonucu; nakit hareketi yaratmaz. Faaliyet tarafındaki iyileşmenin dönem sonucuna yansımasını sınırlar.
🔵 bilgiFaaliyet kârlı, dönem zararla kapandı
Faaliyet kârı 8.0M olmasına rağmen dönem sonucu -4.1M — işareti belirleyen kalem: yatırım faaliyetleri (64.0M)
Köprü kalemleri: yatırım faaliyetleri 64.0M · finansman -37.9M · ertelenmiş vergi (nakit dışı) -38.2M.
Sonucun yönü hasılat/marj hattından DEĞİL, faaliyet kârının altındaki kalemlerden geliyor (betimsel not).
Dönemsel Kıyas (eşiksiz, betimsel)
Hasılat (izole çeyrek) 22.9MYoY -23.4% · QoQ +12.3%
Brüt kâr (izole çeyrek) 22.9MYoY -23.4% · QoQ +12.3%
Faaliyet kârı (izole çeyrek) 8.0MYoY +84.7% · QoQ +334.6% (düşük taban: 1.8M → 8.0M)
Net dönem sonucu (izole çeyrek) -4.1MYoY: zarar %90.4 azaldı (-42.5M → -4.1M) · QoQ: zarar %68.3 azaldı (-12.9M → -4.1M)
İşletme faaliyetlerinden nakit (izole çeyrek) -77.5MYoY: nakit çıkışı %80.1 büyüdü (-43.0M → -77.5M) · QoQ: nakit çıkışı %46.0 azaldı (-143.4M → -77.5M)
FAVÖK (izole çeyrek) 9.1MYoY -58.9% · QoQ +19.3%
Serbest nakit akışı (izole çeyrek) -77.5MYoY: nakit çıkışı %80.3 büyüdü (-43.0M → -77.5M) · QoQ: nakit çıkışı %46.2 azaldı (-144.1M → -77.5M)
Net nakit (çeyrek sonu) 549.0Myıl sonunda 52.1M → 549.0M · önceki çeyrekte net nakit %8 azaldı
Yurtdışı satışlar 0.0Myurtiçi 22.9M — ihracat payı %0.0
9 aylık kümülatif, yıllık: satış -26.3%brüt kâr -26.3% · faaliyet kârı zarardan kâra · net kâr zarardan kâra
Varlık dağılımı: finansal yatırım %0taşınmaz %61 · işletme varlığı %0 · yükümlülük %25
Bu satırlar betimsel kıyastır, eşik değerlendirmesi değildir; çeyreklik kıyas mevsimsellik, yıllık kıyas nominal etki taşıyabilir.
Çeyrek İçinde KAP'ta Ne Oldu (seçilmiş bildirimler, betimsel)
02.10.2026 – 28.10.2026Payların Geri Alınmasına İlişkin Bildirim · 9 bildirim
Çeyreğin başından bilanço açıklama tarihine kadar yayımlanan, bilanço kalemleriyle ilgili KAP bildirimleri. Formalite bildirimleri (faaliyet raporu, sorumluluk beyanı, bilgi formları) listelenmez. Kaynak: KAP — bağlantılar bildirimin aslına gider.
İlgili Okumalar
Yıllık (YoY) kıyaslar nominal değerlerledir; enflasyon muhasebesi (TMS-29) dönemleri arasında karşılaştırma yanılgısı olabilir.
Bu okuma tamamen matematiksel/kural-bazlı, betimsel bir analizdir; yatırım danışmanlığı veya yatırım tavsiyesi niteliği taşımaz, belirli bir payın alınmasını/satılmasını önermez. Geçmiş veriler geleceği göstermez.
Bu sayfadaki tüm içerik betimsel niteliktedir; yatırım tavsiyesi değildir.